Уже несколько лет, периодически возникают сообщения от разных экономистов о неизбежности мирового финансового кризиса в недалеком будущем. Некоторые прогнозируют его начало до 2020 года.
Ведущий аналитик банка JP Morgan Марк Коланович прогнозирует, что надвигается «Великий кризис ликвидности», который ознаменуется мгновенным падением биржевых цен на акции и существенными социальными протестами. Коланович утверждает, что сегодня, мировые финансовые рынки более уязвимы перед финансовым кризисом, чем были во времена кризиса 2008 года. Кризис может привести к уличным беспорядкам, массовым протестам, социальной панике, крупнейшим за последние 50 лет. Кризис будет настолько объемным, что национальные банки вынуждены будут национализировать наиболее пострадавшие компании, напрямую выкупая их акции на биржах.
После кризиса 2008 года на мировом рынке наблюдалась тенденция перехода от активной торговли к пассивной торговли активами, таким образом эта тенденция практически уничтожила пул потенциальных покупателей объемом в два триллиона долларов, которые были способны спасти рынок от катастрофического обвала. Сегодня никто не будет покупать акции которые обрушились, а центробанки, чтобы выкупить акции, будут вынуждены печатать деньги — это катастрофическая инфляция.
Основной причиной этого кризиса, Коланович называет увеличение биржевых операций торговыми роботами без участия человека. Уже в 2014 году, на Американском фондовом рынке 65% всех биржевых операций осуществляли торговые боты. В следствие этого, компьютерные алгоритмы могут начать так называемую цепную реакцию продаж, которая приведет к мгновенному обвалу рынка. Например, в феврале 2018 DJIA за день обвалилась на 1600 пунктов (6%) вследствие мгновенного обвала рынка вызванного торговыми ботами.
«Если у вас есть ликвидно-ориентированные резкие продажи, которые приходят в конце цикла, или даже могут привести к окончанию цикла, то я думаю, что вы можете иметь гораздо более значительную коррекцию стоимости активов и еще более значительное увеличение волатильности рынка», — отмечает Коланович.
Прогноз Марко Колановича привлек внимание ведущих экономических медиа, потому, что Коланович известный в мире экономический оптимист, и не разбрасывается пессимистичными прогнозами. А его пессимистические прогнозы для мировой экономики, всегда сбывались.